【行业研究报告】信息技术-计算机行业周观点：AI算力驱动英伟达业绩超预期，微软宣布将推出Windows Copilot

操作系统，有望大幅提升人机交互的体验，真正为用户提供一个智能化
水平较高的个人助手。大模型的文本理解能力、生成能力以及各种任务
水平较高的个人助手。大模型的文本理解能力、生成能力以及各种任务
能力，可以降低大多数软件的使用门槛，用户的学习成本将会大幅降低。
同时，随着应用插件的不断丰富，大模型可以直接调用第三方应用的
API，用户或可免于在不同应用间进行高频的切换，通过简单的指令就
能使大模型完成一系列跨应用操作。
行业估值高于历史中枢，行业关注度略有下降：上周日均成交额793.14
亿元，较前一个交易周下降5.77%。从估值情况来看，SW计算机行业PE
（TTM）已调整至49.00倍，高于2016年至今历史均值48.91倍，行业
估值高于历史中枢水平。
上周计算机板块表现集中：342只个股中，132只个股上涨，201只个
股下跌，9只个股持平。上涨股票数占比38.60%。
投资建议：我们建议把握“大安全”和“数字化”两大机遇，具体推荐
“大安全”主线下的信创和信息安全赛道，以及“数字化”主线下的产